RIA：準備好迎接 T+1 結算週期了嗎？請改為為 T+0 做好準備。

T+1 結算帶來了額外的挑戰，但要真正保持領先地位，RIA 應該採用 T+0 流程和 T+0 思維方式。

交易結算流程變得越來越複雜，因為美國證券交易委員會去年通過了一項規則，將交易結算週期從兩個工作日（T+2）縮短到一個工作日（T+1）。該規則自 2024 年 5 月 28 日起生效。

這個推理是有道理的。 如果操作得當，更快的結算週期將使所有市場參與者受益，從而實現以下目標：

• 決策更及時、更準確
• 增強合規性
• 風險緩解
• 改進的客戶服務
• 提高市場效率

但要實現這一目標，RIA需要加倍努力，或者至少比以前更聰明地工作。

T+1帶來諸多挑戰

儘管有這些好處，但對於大多數 RIA 來說，向 T+1 的過渡並不容易：

• 在更緊迫的期限內工作，增加了步驟執行不當的風險
• 合規要求和壓力增加
• 工作流程中斷
• 成本增加
• 對工作人員的新培訓要求
• 採用新系統處理T+1貿易結算
• T+1採用缺乏全球市場統一性

貿易結算中台壓力

由於交易結算週期較短，投資運營團隊必須妥善處理執行、清算、確認和付款。

為此，需要對流程文檔、培訓方法、技術和數據管理進行評估和更改。

如果沒有可靠的計劃和執行，中臺成本和複雜性將會增加。

RIA如何為T+1結算作準備

1. 改善溝通

確保所有團隊成員都瞭解 T+1 將給組織帶來的影響，以及他們職責的變化。

此外，與交易對手和服務提供者協調，以確保順利無縫地過渡到新協定。

2. 更新文件和識別風險領域

隨著報告時程表的加快以及額外的運營和合規要求，擁有一套明確定義的程序至關重要。

由於視窗期緊迫，RIA無法承受程式上的錯誤。找出流程中的任何“盲點”或薄弱環節，並進行適當的調整。

3. 對員工進行再培訓

除了溝通和檔外，參與貿易結算活動的團隊成員還需要

培訓可能包括員工溝通的方式

4. 評估現有技術

確保所有系統都正確支援T+1結算功能和質量數據管理。及時準確地記錄交易至關重要。

如果當前的技術堆疊無法支援新的需求，請開始尋找替代平臺。像 Empaxis 這樣的 系統整合服務提供者 説明 RIA 實施他們的軟體，並將數據從舊平臺遷移到新平臺。

此外，盡可能實現流程自動化。有些流程是手動和例行的，程式設計機器人可以更快地處理這些任務，錯誤更少。Empaxis中台自動化專家也在這些領域提供説明。

進行T+0交易結算

轉向 T+1 是一項艱巨的任務，但在 Empaxis，我們相信 T+0 交易結算週期。

RIA將為T+1做必要的準備工作，我們認為，這將為T+0鋪平道路。

唯一的區別是加快了時程表，並利用像Empaxis 這樣的貿易結算外包和自動化供應商來實現這一目標。

貿易結算外包以及Empaxis 如何説明 RIA 進行 T+0  

Empaxis 的五大核心支柱 之一是「給予超出預期的」。

因此，當我們看到 T+1 時，我們的反應是思考 T+0 並為其制定計劃。

20年來，Empaxis 一直為財富和資產管理公司提供貿易結算週期的支持：確認、確認、匹配和對賬。我們的全球員工團隊夜以繼日地工作，以確保及時準確地完成貿易結算週期流程。

對於大多數美國RIA來說，T+1的挑戰之一是找到交易員和中台員工繼續工作到深夜，以確保適當的結算。

長時間的工作和壓力可能會導致倦怠、高周轉率和潛在的交易錯誤，從而導致客戶不滿意。

對RIA來說，好處是，當他們與Empaxis合作時，他們可以訪問全球資源，這些資源可以在可用時立即處理貿易和託管人數據，處理貿易結算，並在 同一天提供對賬和績效報告。

我們還：

• 利用一流的自動化工具進行貿易結算和相關系統
• 説明 RIA 構建和更新其文件
• 與交易對手溝通，確保交易成功
• 評估當前與貿易結算相關的技術堆疊和工作流程，通過EDIT（Empaxis數位智能轉型）提供投資運營和技術諮詢。

RIA，在 T+1 之後做好準備

美國證券交易委員會（SEC）新的T+1結算週期要求，從長遠來看，將為市場參與者帶來巨大利益，包括更高的市場效率、更快的變動、

但目前，買方公司將面臨滿足這些需求的挑戰。

當然，需要採取一些措施，包括更有效的溝通和協調、新的培訓、更新的文檔以及更好地使用技術。

Empaxis相信所有這些方法，並更進一步，不僅滿足而且超越了T+0交易結算周期的預期。  

我們的全球中台專家團隊和頂級技術可以加快貿易結算，處理如果RIA在內部完成所有工作會給RIA帶來巨大壓力的活動。

隨著時間的推移，監管部門對提高流程效率和問責制的要求只會增加，通過優化T+1之後的貿易結算週期流程，RIA將與Empaxis合作，保持領先一步。